![[personal profile]](https://www.dreamwidth.org/img/silk/identity/user.png){kind=small}
kubkaramazoffНефть Брент и разность между индексами доллара Broad (расширенный список валют) и Major (резервные "мажорные" валюты"):
https://fred.stlouisfed.org/graph/?graph_id=502789&rn=565
Интересно, тем не менее...
Брент, амер. Денежную Базу и амер. "Тотал Долги":
https://fred.stlouisfed.org/graph/?graph_id=502824&rn=156
- амер. Долги (г/г) упреждающе за 6-12 месяцев показывали на кардинальное изменение нефти... Потом долговой коллапс 2008-2009... Корреляция с долгами исчезла, постепенно началась корреляция с Денежной Базой (г/г) - См. "Доллар становится сырьевой валютой?" - 2010 г.: сколько допечатали/сожгли ДБ (г/г), столько и цена нефти менялась... См. "Рекордная корреляция денежной базы США с нефтью и евро" - в период 2013-2016 R>0,9.
Выход из долгового коллапса заключается в раскорреляции нефти с ДБ и вновь корреляцией с долгами. Похоже, именно эта долгосрочная фаза, столь желанная для ФРС, и наступает... если не будет ошибки с выходом из денежной ремиссии по времени, по сумме и по ставке.
Проблема с переключением между эмиссией и ремиссией имеет не только расчётный аспект по кофейной гуще, но и политический...
QE4, которое НЕ было объявлено, как и предсказано в "Эмбарго и Эмиссия" - окт 2015, и которое совершенно очевидно на графике (июнь 2017 - февраль 2018), таки вывело нефть с низов, что так же было предсказано в "Длительность периода низкой нефти" - ноябрь 2014... Слабо угадал только со сроком переключения на эмиссию - предполагал около года, но ФРС смогла продержаться в ремиссии почти 2,5 года.
Политэкономическая проблема в том, что независимые добытчики не должны получать всю выгоду от высокой (>100$) и средней (~70$) нефти. Равно как страны-потребители от низкой нефти. А должны частично покупать амер.госдолг, обездвиживая свои активы... Вероятно, даже половину между текущей ценой и минимальной 30$. Пресловутое "Бюджетное правило" так же к этой мысли подводит. Да и 15-летнее ополовинивание русской ДБ/ЗВР=0,5 тоже об этом - см. "Центобанки"- 1,2,3.
Или добытчики покупают госдолг или "покупают" себе эмбарго. Кажется, третьего с амер.колокольни не дано.
Разумеется, объёмы добычи, запасов и издержек так же влияют на деньги и долги. Все три - взаимозависимые величины согласно исправленному ур-нию Фишера. Временным предиктором становится наиболее изменившаяся величина за наименьший период времени. До исполнения равенства и перехода в следующее неравенство. И вообще, равенство в ур-нии обмена - только момент между неравенствами. В остальное время это всегда неравенство - см. формулы неравенств в "Пропащая буква экономических теорий". Маятник неравенства будет неравномерно колебаться в любых полит.эконом. моделях - даже без ссудного процента, ибо без долгов обмен невозможен. Пока не появится формализованный учёт Добавленного Долга как есть учёт Добавленной Стоимости. В свою очередь, учёт ДД позволит формализовать и структурировать все известные модели по чётким критериям, а не по словесам-лозунгам-ярлыкам. Резкое изменение стоимости долга и залога - способ выжать соки более жёсткий и неожиданный, чем заранее оговорённый сторонами ссудный процент.
Предыстория:
Доллар становится сырьевой валютой? - 2010 г.
Длительность периода низкой нефти" - ноябрь 2014
Рекордная корреляция денежной базы США с нефтью и евро - май 2015
Рекордная корреляция денежной базы США с нефтью и евро - 2 - окт 2015.
Центобанки
Центобанки-2
Центобанки-3
Эмбарго и Эмиссия - окт 2015
Пропащая буква экономических теорий, гл. IX, X.
https://fred.stlouisfed.org/graph/?graph_id=502789&rn=565
Интересно, тем не менее...
Брент, амер. Денежную Базу и амер. "Тотал Долги":
https://fred.stlouisfed.org/graph/?graph_id=502824&rn=156
- амер. Долги (г/г) упреждающе за 6-12 месяцев показывали на кардинальное изменение нефти... Потом долговой коллапс 2008-2009... Корреляция с долгами исчезла, постепенно началась корреляция с Денежной Базой (г/г) - См. "Доллар становится сырьевой валютой?" - 2010 г.: сколько допечатали/сожгли ДБ (г/г), столько и цена нефти менялась... См. "Рекордная корреляция денежной базы США с нефтью и евро" - в период 2013-2016 R>0,9.
Выход из долгового коллапса заключается в раскорреляции нефти с ДБ и вновь корреляцией с долгами. Похоже, именно эта долгосрочная фаза, столь желанная для ФРС, и наступает... если не будет ошибки с выходом из денежной ремиссии по времени, по сумме и по ставке.
Проблема с переключением между эмиссией и ремиссией имеет не только расчётный аспект по кофейной гуще, но и политический...
QE4, которое НЕ было объявлено, как и предсказано в "Эмбарго и Эмиссия" - окт 2015, и которое совершенно очевидно на графике (июнь 2017 - февраль 2018), таки вывело нефть с низов, что так же было предсказано в "Длительность периода низкой нефти" - ноябрь 2014... Слабо угадал только со сроком переключения на эмиссию - предполагал около года, но ФРС смогла продержаться в ремиссии почти 2,5 года.
Политэкономическая проблема в том, что независимые добытчики не должны получать всю выгоду от высокой (>100$) и средней (~70$) нефти. Равно как страны-потребители от низкой нефти. А должны частично покупать амер.госдолг, обездвиживая свои активы... Вероятно, даже половину между текущей ценой и минимальной 30$. Пресловутое "Бюджетное правило" так же к этой мысли подводит. Да и 15-летнее ополовинивание русской ДБ/ЗВР=0,5 тоже об этом - см. "Центобанки"- 1,2,3.
Или добытчики покупают госдолг или "покупают" себе эмбарго. Кажется, третьего с амер.колокольни не дано.
Разумеется, объёмы добычи, запасов и издержек так же влияют на деньги и долги. Все три - взаимозависимые величины согласно исправленному ур-нию Фишера. Временным предиктором становится наиболее изменившаяся величина за наименьший период времени. До исполнения равенства и перехода в следующее неравенство. И вообще, равенство в ур-нии обмена - только момент между неравенствами. В остальное время это всегда неравенство - см. формулы неравенств в "Пропащая буква экономических теорий". Маятник неравенства будет неравномерно колебаться в любых полит.эконом. моделях - даже без ссудного процента, ибо без долгов обмен невозможен. Пока не появится формализованный учёт Добавленного Долга как есть учёт Добавленной Стоимости. В свою очередь, учёт ДД позволит формализовать и структурировать все известные модели по чётким критериям, а не по словесам-лозунгам-ярлыкам. Резкое изменение стоимости долга и залога - способ выжать соки более жёсткий и неожиданный, чем заранее оговорённый сторонами ссудный процент.
Предыстория:
Доллар становится сырьевой валютой? - 2010 г.
Длительность периода низкой нефти" - ноябрь 2014
Рекордная корреляция денежной базы США с нефтью и евро - май 2015
Рекордная корреляция денежной базы США с нефтью и евро - 2 - окт 2015.
Центобанки
Центобанки-2
Центобанки-3
Эмбарго и Эмиссия - окт 2015
Пропащая буква экономических теорий, гл. IX, X.
На RP лимита нет? Есть. Re: pytyev подтверждает
На анонсы этих деятелей подписан (почти на все значимые), а проспал. Ну, спать больше надо, вчера только 5 часов удалось :)
Re: На RP лимита нет? Есть. Re: pytyev подтверждает
Date: 2019-09-20 10:40 (UTC)Спс.
Re: На RP лимита нет? Есть. Re: pytyev подтверждает
Date: 2019-09-20 13:45 (UTC)http://www.newyorkfed.org/markets/opolicy/operating_policy_180419.html
И обратите внимание - идут сделки RP и RRP одновременно. Получается, у нефина бабки берут и дают их банкам? Иначе какой смысл гонять баблос туда-сюда?!
См динамику
Люди, обратите внимание на от этот продукт
https://fred.stlouisfed.org/series/OBFR
ну и? тишь да гладь да Божья благодать. Бизобразие! Где 10% то? Ну ладно, они там среднюю или закрытие лепят. Жулье чертово.
Охренеть!
Date: 2019-09-20 14:47 (UTC)Вы пишете, что лимитов нет, не нашли, когда они буквально под носом!!!
Вот скажите мне, вы и финансовые решения так же принимаете, не читая всё, что пишут мелким шрифтом, отмечают звёздочками и крестиками?
🤔
Re: Охренеть!
Date: 2019-09-20 15:02 (UTC)Вот такое непонимание сути говорит только о том, что на рынках капитала вас нет. На форексе небось режетесь? Надеюсь, хоть на реальном, а не на "кухне"? Не знаю, может тут клуб подпольных миллиардеров. Но для обычных нищебродов на форексе работает только одна стратегия - высокочастотная дрочилка, HFT. Все остальное - тела на вынос, у белых тапочкках. Жаль, жаль. Так бы понимания было бы намного больше.
Вам отвечает робот рассылки FRBNY
Date: 2019-09-20 16:02 (UTC)Максимальный объём заявки одного типа — $10B, макс. можно разместить от имени одного участника 2 заявки (по одной каждого типа).
Re: Вам отвечает робот рассылки FRBNY
Date: 2019-09-20 16:38 (UTC)нате. Полные истор данные с самого начала. Где? Где сисматич репо? Где?!
Это уже будет допэмиссия!
Date: 2019-09-20 19:19 (UTC)Смысл прямого РЕПО:
поддержка спроса на госдолг и пр.
Re: Это уже будет допэмиссия!
Date: 2019-09-20 19:28 (UTC)Re: Это уже будет допэмиссия!
Date: 2019-09-21 06:08 (UTC)Двухнедельные репо были и раньше - я давал тут офиц документ. Раньше просто спроса не было. Там все прописано, они все предусмотрели. А у нашего Папы чо, разве нет 2хнедельного репо? Это не допэмиссия, это ж у банков, инструмент искусств жизнеобеспечения. Куб, ну у Вас же был вроде банк, чо Вы говорите то? Правда, в то время Папаша наш не был конечным кредитором....
Re: Это уже будет допэмиссия!
Date: 2019-09-22 21:45 (UTC)- Раньше было заявлено о возможности в будущем недельных и двухнедельных репо, но ФРС их не предлагала.
/// Это не допэмиссия, это ж у банков, инструмент искусств жизнеобеспечения.
- За счёт допэмиссии.
идут сделки RP и RRP одновременно
Date: 2019-09-20 17:43 (UTC)- Тоже заметил.
Вывод один: нефины боятся давать комбанкам деньги на ночёвку. При том, что комбанки официально сидят в избыточных резервах. Вот и думай, избыточны ли резервы-то?
Re: идут сделки RP и RRP одновременно
Date: 2019-09-20 18:50 (UTC)Я выложил весь ряд, только там у меня в объемах submitted стоит, надо переписать. Раньше было несущественно, скока просили, стока и давали. Вон
https://yadi.sk/i/224BuPnOjjg_dQ
и ставки почему то цепляет только по обратному репо. там формат xml постоянно меняется. Надо подправить. Я ваще не пойму, во-первых, какой толк ставить лимиты на RRP, а во-вторых, у корпоры на счетах сотни ярдов кеша. Если польет через край, Фед 30 ярдов на рыло не спасет.
Re: идут сделки RP и RRP одновременно
Date: 2019-09-20 18:52 (UTC)- лимит же ниже! емнип, 3 млрд в руки. Посмотрите в своём же файле - астрономические объемы творились до весны 2019.
Re: идут сделки RP и RRP одновременно
Date: 2019-09-20 19:25 (UTC)Re: идут сделки RP и RRP одновременно
Date: 2019-09-20 19:32 (UTC)Однако, вспомнил как перед уничтожением Союза продукты продавали "в одни руки не больше пачки масла"... Правду говорят, история повторяется как фарс... Сожрёт их Закон Коперника-Грешема с этим лимитом. ЗКГ - вот их уроборос.
Re: идут сделки RP и RRP одновременно
Date: 2019-09-23 21:42 (UTC)Краткосрочно Допэмиссия составит 165 млрд
Date: 2019-09-23 23:07 (UTC)75+3*30=165 млрд.
При условии, что 75 млрд в овернайте будут постоянно.
Если репо будут сокращены/свёрнуты то произойдёт соотв. ремиссия.
Re: Краткосрочно Допэмиссия составит 165 млрд
Date: 2019-09-30 20:22 (UTC)Re: Краткосрочно Допэмиссия составит 165 млрд
From:Re: Краткосрочно Допэмиссия составит 165 млрд
From:Re: Краткосрочно Допэмиссия составит...
From:Re: Краткосрочно Допэмиссия составит...
From:Re: идут сделки RP и RRP одновременно
Date: 2019-09-20 19:39 (UTC)Я еще в прошлом году говорил, что М2 развернулся. Тренд сформировался. Но рост М2 за счет падения ДБ - это ваще имеет смысл, или очередная красивая картинка для дрессированных баранов?
Re: идут сделки RP и RRP одновременно
Date: 2019-09-20 19:43 (UTC)Re: идут сделки RP и RRP одновременно
Date: 2019-09-20 19:51 (UTC)Re: идут сделки RP и RRP одновременно
Date: 2019-09-20 20:01 (UTC)ДБ и Долг (в том числе М2) г-г влияют на сбалансированный реал рынок. Если же рынок входит в дисбаланс из-за роста издержек через некий катаклизм - то уже товар/труд влияют на потребность в деньгах, в долгах и их оборачиваемость.
ВЗАИМОЗАВИСИМЫЕ ПАРАМЕТРЫ в ур-и обмена. Сколько повторять? Временно влияющим фактором становится величина, которая наибольше изменилась за наименьший период.
Re: идут сделки RP и RRP одновременно
From:Re: идут сделки RP и RRP одновременно
From:DV'/T!
From:Re: DV'/T!
From:В теории М2 может расти, если ДБ=0
Date: 2019-09-20 20:14 (UTC)- Конечно, рост М2 имеет смысл существования при падении ДБ. За счёт массы и оборачиваемости банковских долгов. Но не "за счёт падения ДБ", как Вы изволили выразиться.
В теории М2 может расти, если ДБ вообще станет нулевой.
Вижу, ВЫ не прочли "Пропащую букву" - начинаете этим раздражать. Мне надоело толковать одно и тоже: долги существовали и без денег. Долги в натуре (см. термин) существовали и без самой натуры (например, в случае уничтожения таковой погодой или войной). А долг оставался. В "Букве" приведены формулы на эти случаи - но Вы их не видели.