![[personal profile]](https://www.dreamwidth.org/img/silk/identity/user.png){kind=small}
kubkaramazoffАдминистрация Трампа выбрала кандидатов на две из трех открытых позиций в Совете управляющих Федеральной резервной системы:
- Рэндал К. Кварлс (Randal K. Quarles) - сотрудник министерства финансов в администрации Джорджа У. Буша
- Марвин Гудфренд (Marvin Goodfriend) - бывший чиновник ФРС, который теперь является профессором экономики Университета Карнеги-Меллон.
Источник: nytimes.com
Совет управляющих Федеральной резервной системы (англ. The Board of Governors of the Federal Reserve System) — руководящий орган Федеральной резервной системы, состоящий из 7 человек, которых назначает президент США, и затем утверждает сенат на 14 лет без права продления полномочий, при этом каждые два года один из членов Совета заменяется.
КубКарамазофф:
Схемы Гудфренда опасны непредсказуемыми паническими переходными процессами.
Роберт Венцель (Robert Wenzel), EconomicPolicyJournal.com, об идях Гудфренда:
Можете ли вы представить, как ходить с долларами, которые могут быть мгновенно перезаряжены на отрицательный процент Федеральной резервной системой в любой момент? Я слышал о многих сумасшедших схемах денежно-кредитной политики, но это их превосходит.
- Тут речь об одном из подвариантов: если бумажные доллары остаются в обороте, то обложить их отрицательным процентом как демерредж Гезеля.
Основные варианты М. Гудфренда:
I. Отмена бумажных денег;
II. Введение гибкой цены депозитов в бумажных деньгах, определяемой рынком; и
III. Введение электронной валюты для платежей или начисления процентов по номиналу с депозитами, с оборотом или без оборота бумажных денег как в п.II выше.
Подробнее:
О вероятности денежной реформы на Западе - 2. Доклад М.Гудфренда в Джексон-Хоул.
О вероятности денежной реформы на Западе - 3. Переходные процессы.
_____________
Спасибо ![[livejournal.com profile]](https://www.dreamwidth.org/img/external/lj-userinfo.gif){kind=small}
ardelfi
Линию поддержки показывает ДБ, а не М2 или М2х
Date: 2017-06-27 18:46 (UTC)1. Линию поддержки показывает ДБ, а не М2 или М2х. В индексе ДБ1998=100% или ДБ2008=100%. Кстати, во втором варианте можно и до 2008 года показывать.
2. Послепиковое снижение ДБ упреждающе указывает на снижение ММВБ с лагом около 1 мес.
Согласны?
Какие ещё выводы предложите, коллеги?
Re: Линию поддержки показывает ДБ, а не М2 или М2х
Date: 2017-06-27 19:05 (UTC)В любом случае это синтетические величины, относительные, поэтому как ориентир сойдет.
2. Упреждающего эффекта не будет - входящие данные, кроме капы Мамбы, идут с большим лагом. Но как ориентировочное значение подойдут и последние рассчитанные данные имхо.
3. В данном случае речь идет о зависимости капы от ден агрегатов. Однако другие макропоказатели, как то: платежный баланс, внеш долг, резервы и многое др. несопоставимы у 1998 и 2008. Предлагаю ориентироваться на 2008. 1998 - уже история.
кто-та нам обещал ищо один фокус.....
Re: Линию поддержки показывает ДБ, а не М2 или М2х
Date: 2017-06-28 21:39 (UTC)- Логично. Но канал логичен только после 2008 - это не годится, несмотря что "1998 - уже история".
/// 2. Упреждающего эффекта не будет - входящие данные, кроме капы Мамбы, идут с большим лагом. Но как ориентировочное значение подойдут и последние рассчитанные данные имхо.
- Вынужден согласиться: запоздалая публикация данных.
/// кто-та нам обещал ищо один фокус.....
- у меня с этим фокусом... умная и красивая обезьяна.
Re: Линию поддержки показывает ДБ, а не М2 или М2х
Date: 2017-06-28 22:09 (UTC)В период 2005-2008 и 2009-2011 был дикий набег иностранцев. Там ДБ перла уже у америкосов.
А вывод такой: если реал индекс выше всех трех расчетных показателей, это аларм: рынок или переоценен, или на нем слишком много иностранцев с мускулистыми ногами.
Ниже я уже задавал вопрос: ДБ печатается под резервы, которые формируются из остатков профицита торг баланса и инвест. счет вроде бы не имеет к нашим ден. агрегатам никакого отношения?
инвест. счет и ден. агрегаты
Date: 2017-06-28 22:27 (UTC)- инвестсчёт не входит в агрегаты. Это долг инвест/брокерской компании перед инвестором. И-Компания, в свою очередь, имеет счета в комбанке и на бирже. Счёт ИК в комбанке - М2, безусловно. Счёт ИК на бирже тоже не М2. Счёт биржи в комбанке - М2. Другими словами, долги ИК перед инвесторами - производные долги.
/// А вывод такой: если реал индекс выше всех трех расчетных показателей, это аларм: рынок или переоценен, или на нем слишком много иностранцев с мускулистыми ногами.//
- Красиво, чо :))
Re: инвест. счет и ден. агрегаты
Date: 2017-06-28 22:47 (UTC)Пока не будет учёта Добавленного Долга...
Date: 2017-06-28 23:49 (UTC)- Да. Пока не поставим учёт ДД. Собственно, учёт ДД и налог на ДД - это всё в западной парадигме. Если иностранец пришёл в страну со своим капиталом и производит кока-колу, то он платит НДС.
Вот так же НДД на производство долга. И НДС можно снизить - примерно к 10%, и отменить прочую паутину налогов... И тогда государству станет без разницы - с чем иностранец или офшорник зашёл-вышел: с баксом, юанем, биткоином, хоть бозоном Хиггса или группой астероидов.
А до тех пор фискалы с собаками будут гоняться за Шляпниковым и Давлетбаевым из Шаймуратово - те слегка помешаны на демерредже Гезеля. Но суть не в демерредже. Суть в собственной мере стоимости - а что там к ней довеском цепляют - отрицательный процент, гусей или атомный реактор - неважно. Я предупреждал уважаемого Михаила Шляпникова - он отмахнулся и проницательно указал на мои востроносые ботинки :)) Потом проницательно к нему пришли... Глупо и дорого ловить каждого шляпникова, тем более после явления блокчейна. Но будут это делать, пока не кончатся деньги на содержание фискалов с собаками. Затем рухнет государство. Опять.
Re: Пока не будет учёта Добавленного Долга...
Date: 2017-07-03 15:43 (UTC)Re: Линию поддержки показывает ДБ, а не М2 или М2х
Date: 2017-06-28 17:00 (UTC)Вообщем задачу вижу - как найти "Линию Тишина" для нефти ))), на основе данных FRED для США
найти "Линию Тишина" для нефти
Date: 2017-06-28 20:04 (UTC)Давеча проверял: чудненько рисует... да, с 2016 увеличилось влияние амер-М2.
Re: найти "Линию Тишина" для нефти
Date: 2017-06-28 20:30 (UTC)с 2016 действительно лучше смотреть с учетом долгового производства ))),
задачу вижу для себя - чтобы с учетом коэффициента монетизации - вывести аналог "Линии" - "дно нефти" - от исходного минимума 2008 года
с учетом коэффициента монетизации
Date: 2017-06-28 21:33 (UTC)- Вооот, ключевая фраза "с учетом коэффициента монетизации". Ни в каком Эллиотте спички не могут вернуться к 1коп за пачку. Ибо была эмиссия - эмиссия/ремиссия делается чисто вручную.
Возьмите те же данные в индексе доллара любого предложенного Фредом года. Например, 2007. А в форме ниже задайте показ год к году. То есть не показ самих данных г/г, а ниже - показ результата всей формулы Г/Г - получите черновую линию поддержки имени нас с вами ;)
___________
Если непонятно как, скажите - сделаю сам на досуге.
Черновая, да - это "а-в+с" - детсад. Я бы ещё полгода назад опубликовал эту формулу - корреляция больше 0,9... и она повисла бы в топе - ибо идёт как говорил: "если заработает М2..."
Там немножко сложнее, но много проще, чем можно представить - мне это сушит мозг, мне это снится как таблица Дмитрий Иванычу. Жду пинка. Спасибо Вам, Владимир, бизон-Дарвину и Виктору, что вежливо так :)
Re: с учетом коэффициента монетизации
Date: 2017-06-28 21:56 (UTC)Либо всё взять в индексе заданного года
Date: 2017-06-28 22:44 (UTC)"Возьмите те же данные в индексе доллара любого предложенного Фредом года."
- Просто шкала не будет совпадать как у Тишина. Придётся две шкалы ставить. Либо всё взять в индексе заданного года "Index Scale" - и фонду и деньги с долгами. Тогда будет как у Т., но в индексе заданного года, а не в фондовом индексе.
Для Штатов ещё можно прицепить госдолг - у РФ это непринципиальная сумма. А у Штатов квартальный тайм-фрейм по госдолгу - нет динамики. Поэтому не множил сущности.
С госдолгом получим а-b+с+d.
Обезьяна окопалась чуть дальше, чем простые арифм.действия.
Re: с учетом коэффициента монетизации
Date: 2017-06-28 22:42 (UTC)на странице FRED
https://fred.stlouisfed.org/graph/?g=efac
спасибо большое ))), я уже хотел все "повычислять", видно плохо читал вашу памятку по "ФРЕДи" (хочется добавить Крюгеру )))
Линия поддержки нефти
Date: 2017-06-28 23:15 (UTC)Я лишь писал наоборот: сперва индексы, а потом г/г, но от перемены мест множителей... В общем, отлично :)
Вот поставил недели и нефть чёрным:
https://fred.stlouisfed.org/graph/?g=efb9
- "ДБ-нал+М2" - зелёная линия - с янв 2014 вообще поёт как песня, не так ли? :))
Re: Линия поддержки нефти
Date: 2017-06-28 23:53 (UTC)с лета 13 - 93% корреляции у меня получилось
за точку по нефти правда взял 26.12.2008 - самый "низ" в 2008 ,
но думаю то неважно
пробовал еще учитывать - весь размер ДБ - но он думаю был важен до набора критической массы )))
критическая масса ДБ 4,5 трлн
Date: 2017-06-29 00:35 (UTC)- Кажется, теперь Вы немного понимаете, почему я три года назад субъективно определил критическую массу ДБ в 4,5 трлн? "Немного" потому, что я и сам не очень понимаю :)) Чую точно, при ДБ>4,5 трлн надо будет отойти подальше от доллара и от всех, кто на нём завязан. В ФРС это тоже "чуют" - рассчитать не могут - при подходе к 4,5 начали грести в обратку - от гипер-Харибды к дефля-Сцилле.
Re: критическая масса ДБ 4,5 трлн
Date: 2017-06-29 06:28 (UTC)возможно - они берут за основу рецессию/кризис 1990 года - и относительно него экстраполируют на будущее
ключевую точку брал по показателю "начало рецессии"
здесь пример исходя из истории: состояние на момент начала кризиса 2008 года
https://fred.stlouisfed.org/graph/?g=efju
по моему укладывается в общую картину?
Re: критическая масса ДБ 4,5 трлн
Date: 2017-06-29 10:23 (UTC)https://fred.stlouisfed.org/graph/?g=efp6
Re: критическая масса ДБ 4,5 трлн
From:Re: критическая масса ДБ 4,5 трлн
From:Корреляция СП500 с формулой КК
Date: 2017-06-29 00:22 (UTC)https://fred.stlouisfed.org/graph/?g=efds
Re: Корреляция СП500 с формулой КК
Date: 2017-06-29 05:18 (UTC)так для сравнения - с предыдущими кризисами, можно использовать Wilshire 5000, та же динамика и зависимость,
после 2008 - удобнее SP500
Re: Корреляция СП500 с формулой КК
Date: 2017-06-29 14:39 (UTC)Такое ощущение, что фиолетовая кривая постоянно норовит убежать от зеленой и некто "подбрасывает дрова в топку", чтобы ее вернуть к зеленой кривой.
Re: Корреляция СП500 с формулой КК
Date: 2017-06-29 15:09 (UTC)по ссылке:
https://fred.stlouisfed.org/graph/?g=efvX
период с начала накачки (кризис 2008 года) до первой атаки ФРС в 2014
может кто-то умный пояснит :-)
Дет.садовская Формула КК и ДБ
From:Re: Дет.садовская Формула КК и ДБ
From:Re: Дет.садовская Формула КК и ДБ
From:Re: Дет.садовская Формула КК и ДБ
From:иде тута рост М2? +5% мало?
From:Re: иде тута рост М2? +5% мало?
From:Re: иде тута рост М2? +5% мало?
From:Re: Корреляция СП500 с формулой КК
Date: 2017-06-29 05:27 (UTC)https://fred.stlouisfed.org/graph/?g=efiT
по началу кризиса 2008 года
https://fred.stlouisfed.org/graph/?g=efiX
по началу кризиса 2001
думаю они следят за этим )))